开云(中国)Kaiyun·官方网站-登录入口

　　据财联社消息，3月10日，同源康医药自主研发的TY-9591（商品名：卡达沙®）在一项关键Ⅱ期临床试验中，头对头击败阿斯利康的“肺癌神药”奥希替尼（商品名：泰瑞沙®）。钢结构制造

　　此次同源康开发的TY-9591，该药针对中国17万多肺癌脑转移患者群体，潜在市场规模超50亿元。同时，近年来政策面也大力支持，今年的政府工作报告明确提出“制定创新药目录，支持创新药发展”。针对肺癌脑转移患者的现存治疗手段有效率不足40%。TY-9591等突破性疗法有望填补空白行业资讯，带动相关靶点药物研发投入增长30%。据弗若斯特沙利文预测，2025年中国EGFR-TKI市场规模将达280亿元，年复合增长率18%。当前中国创新药的估值仍整体低于对标的美股公司，在创新药市场高增长的基础上，相关板块具有较大的估值提升空间。

　　据新浪财经消息，日前，花旗指出，欧盟国防支出计划总额达8000亿欧元，拟将国防支出占GDP比例提升至3%钢结构制造，这不仅会刺激欧洲增长，还可能带动当地股市表现。

　　此前官方披露，2025年中国军费增速保持在7.2%，规模约1.8万亿元。今年的政府工作报告提及“全力打好实现建军一百年奋斗目标攻坚战”，“加快发展新质战斗力”，“抓好军队建设‘十四五’规划收官”，“加紧实施国防发展重大工程，加快推进网络信息体系建设”。近年来，有关部门也在持续加大国防军工现代化的政策扶持力度。在政策的大力扶持，近年来中国军工产业现代化也取得相当明显的成绩：从五代机到六代机，四川舰到福建舰，2025年北斗三号全球组网终端累计出货量超2亿台。据机构测算，2025年中国国防预算占GDP比例约为1.26%，虽然创下2017年以来新高，但仍远不及美国的2.99%，甚至有可能在未来若干年也会“低于”正在重整国防力量的欧洲。考虑到中国周边地缘态势的复杂性，“建军百年”目标与“十五五”规划将提升“新质战斗力建设”，机构预期中国国防建设在未来10年仍存在结构性增长空间，尤其是对国防军工现代化、智能化的投入是重点。2025年是“十四五”收官之年，相关军工装备订单即将批量落地，军工电子订单有望率先迎来高速增长，相关环节的收入弹性相比更加明显。

　　据新浪财经，日前NAND闪存原厂闪迪执行副总裁兼首席营收官 Jerry Kagele 发函，表示该企业的渠道和消费端产品将在4月1日迎来一轮价格普涨，整体提价幅度将超过10%。

　　闪迪是全球最大的闪速数据存储卡产品供应商，本次涨价的核心品种为NAND Flash渠道和消费端产品，包括固态硬盘、闪存卡等终端存储设备，涨价幅度超过10%属于行业近三年首次显著提价‌，提振行业基本面预期。存储跌价即将结束，25Q2价格有望逐步回升，行业拐点来临。加速AI技术推动，行业或进入新一轮的上行周期。存储芯片涨价一定程度反映出半导体行业的复苏趋势，或进一步提升市场对科技板块的信心。同时，随着涨价预期的兑现，芯片设计、封装测试、存储模组等领域盈利能力有望提升，龙头估值修复可期。

　　据新浪财经消息，英伟达将在3月17日21日举行年度GTC大会，预计黄仁勋将亲自发布新一代GB300 AI芯片，成为本次大会的一大亮点。这款新GPU不仅在性能上大幅提升，还在散热设计上引入了全面的水冷方案，以应对更高的能耗需求。GB300的能耗相比前代GB200大幅增加，因此对散热的需求也更为迫切，为了应对这一挑战，NVIDIA将在GB300中导入更多水冷板，并将水冷快接头（UQD）的用量增加四倍。

　　英伟达GB300全面转向液冷的核心逻辑在于性能升级与能耗矛盾激化。性能提升倒逼散热技术迭代，PUE政策加速液冷渗透。机构预计，2025年中国液冷服务器市场规模将突破600亿元，其中冷板式占据80%份额，浸没式在超算领域加速渗透；全球液冷市场规模预计2028年达729亿元，2023-2028年复合增长率48.3%。国内政策与技术双轮驱动下，液冷产业将形成“设备商-材料商-集成商”三级梯队，关注快接头、冷却液冷、温控系统三大细分赛道相关厂商，特别是进入头部科技企业供应链的液冷厂商。

　　1、汉缆股份（002498）：公司及全资子公司中标5.59亿元国家电网项目。

　　2、甘肃能源（000791）：投资44.84亿元建设甘肃庆阳东数西算产业园区绿电聚合试点项目一期工程100万千瓦新能源项目。

　　1、热点数据：3月11日，市场低开高走，指数微涨，个股多数收涨。三市共成交1.52万亿，较上个交易日缩量200多亿；共有2881股收涨。沪指涨0.41%，深成指涨0.33%，创业板指涨0.19%。

　　2、趋势展望：在美股大跌的背景下， A股低开高走，再次显示出市场的韧性，接下来中国资产有望持续吸引全球资金的关注，市场有望延续震荡向上的态势。方向：AI眼镜概念。中国信息通信研究院拟于3月12日在浙江大学计算机创新技术研究院举办“AI眼镜产业推进专题研讨会”，本次大会有望促进AI眼镜产业健康发展，加强产业链上下游企业交流合作，相关概念或将再受市场关注。

　　3、热点回顾：市场热点分化，稀土（镨钕）、算力产业链（柴油发电机、液冷、国资云等）、医美、军工航天、小金属、猪肉、白酒等板块涨幅居前，湖北广电四连板；AI医疗板块表现较差。